빙그레의 2분기 실적이 예상보다 좋을 것으로 전망됐다.

28일 맥쿼리증권은 빙그레에 대한 탐방 보고서에서 아이스크림 시장의 경쟁 완화와 더운 날씨 덕분에 2분기 영업이익이 당초 예상했던 218억원보다 많을 전망이라고 밝혔다.

아이스크림 사업의 영업마진이 지속적으로 개선되고, 유제품 시장도 점진적인 회복세를 보일 것으로 판단.

맥쿼리는 "더운 날씨와 소비 회복에 따른 수혜가 기대된다"면서 "전세계적으로 유제품 관련 원재료 가격이 상승하고 있지만 상대적으로 영향을 덜 받을 것으로 보인다"고 설명했다.

시장상회 의견에 목표주가 5만원을 유지하고, 긍정적인 2분기 실적 전망 등을 감안할 때 밸류에이션이 저평가돼 있다고 판단했다.

한경닷컴 강지연 기자 serew@hankyung.com