현대증권은 4일 하나금융지주에 대해 2분기 실적이 크게 늘어날 것이라며 투자의견 '매수', 목표가 6만2000원을 유지했다.

구경회 현대증권 애널리스트는 "2분기 순이익 추정치를 2719억원에서 4149억원으로 51% 상향조정하고 연간 순이익은 당초보다 11% 늘어난 1조3944억원이 될 것"이라고 예상했다.

하나금융지주의 실적 추정치 상향조정은 연체율 하락으로 인한 대손상각비의 감소와 주식시장 호황으로 인한 비이자이익의 개선 때문이라고 구 애널리스트는 설명했다.

현대증권에 따르면 하나금융지주의 연체율은 작년말 0.77%에서 1분기 말 1.03%로 악화됐지만 2분기 들어 0.9%로 하락했다.

구 애널리스트는 "1분기보다 연체율이 크게 하락한 것을 감안해 당초 790억원으로 추정했던 2분기 대손상각비를 310억원으로 조정했다"며 "1분기 자산건전성 악화는 시장의 우려와 달리 일시적인 현상이었다"고 판단했다.

구 애널리스트는 "시장의 우려와 달리 자산건전성이 개선되었고 NIM이 반등했다"며 "따라서 하나은행의 2분기 실적은 양적인 측면뿐 아니라 질적으로도 우수한 것"으로 판단했다.

현대증권에 따르면 타 은행들의 NIM은 2분기 들어 약보합세를 유지하고 있는 반면, 하나금융지주의 NIM은 소폭 반등한 것으로 알려졌다.

한편, 구 애널리스트는 "하나금융지주는 2007년PBR 1.12배, 수정PER 7.8배로 은행업종 내에서 가장 저평가돼 있다"며 은행업종 탑픽으로 꼽았다.

한경닷컴 이유선 기자 yury@hankyung.com