◆우리투자증권

<신규 추천종목>
-OCI(현재 연 2만7000톤의 폴리실리콘 생산능력을 2011년에 4만2000톤, 2012년에 6만2000톤으로 크게 확대할 계획임에 따라 향후 큰 폭의 외형 및 이익 성장이 기대됨. 과감한 폴리실리콘 설비확대는 글로벌 태양광 수요급증에 따른 것으로 향후 세게 최대 생산업체로 발돋음 할 수 있을 전망)

-고려아연(2011년은 동사의 생산능력이 30%~60% 증설이 예정되어 있어 새로운 도약의 원년으로 이러한 증설효과로 인한 성장모멘텀이 부각될 전망. 중국 긴축우려가 부각되면서 일시적인 달러강세, 메탈가격의 조정세가 나타났으나 향후 달러가치 약세 및 미국의 경기회복 기조가 이어질 경우 상품가격의 추가 상승 가능성이 높아 이에 따른 수혜가 예상됨)

-에이블씨엔씨(4분기 매출액과 영업이익은 각각 700억원(+30%, y-y), 81억원(+50%, y-y)으로
전분기에 이어 높은 성장률을 기록할 전망. 프리미엄 라인 판매 호조 및 유통망 확장 지속으로 내년에도 매출액과 영업이익의 두 자릿수 성장세 예상. 올해 예상되는 중국법인의 매출액과 매장수는 각각 100억원과 400개로, 전년대비 100%, 185% 성장할 것으로 기대. 2~3년안에 매출액 300억원, 매장수 1000개 목표. 또 최근 주가가 빠르게 상승했음에도 불구하고 내년 컨센서스 실적 기준으로 주가수익비율(PER) 8배 수준으로 화장품 관련 종목 중 가장 저평가)

<추천 제외종목>
-동아제약(포트폴리오 내 업종 교체로 인한 제외)

-GS(기존 펀더멘탈은 유효하나 기관 매물 출회로 인한 상승탄력 둔화로 제외)

-파트론(포트폴리오 내 업종별 비중 조절에 의한 제외)

한경닷컴 최성남 기자 sulam@hankyung.com