"대림산업, 플랜트 수주로 성장성 우려 해소…목표가↑"-동부

동부증권은 21일 대림산업에 대해 대형 프로젝트 수주로 향후 성장성 우려를 털어냈다며 목표주가를 기존 8만5000원에서 10만5000원으로 올렸다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.

대림산업은 전날 S-Oil로부터 온산 잔사유 고도화 생산단지 및 올레핀 생산공장에 대한 실시설계업무 낙찰 통지서를 받았다고 공시했다.

조윤호 연구원은 "발주처인 S-Oil 이사회에서 최종 투자승인이 이뤄질 경우 대림산업의 신규 수주 규모는 총 공사비 3조5000억원의 55%인 1조9300억원으로 예상된다"며 "플랜트 수주잔고가 지속적으로 감소하면서 성장성에 대한 우려가 있었는데, 이번 수주가 이를 감소시킨 것으로 판단된다"고 말했다.

지난 3월부터 본격화된 아파트 신규 분양도 성공적이라는 설명이다. 현재까지 e-편한세상 수지를 포함한 총 5개 현장의 분양이 2순위 이전에 청약이 마감됐다. e-편한세상 수지의 계약률은 100%를 기록했다.

조 연구원은 "나머지 현장도 높은 경쟁률을 기록하며 청약 마감됐던 만큼 계약률도 높을 것으로 예상된다"며 "주택 분양이 성공적으로 진행되면서 2016~2017년 이익 개선 속도도 빨라질 것"으로 전망했다.

그는 이어 "2분기 유화부문의 이익 증가, 플랜트 부문 수주 확보 등으로 주가 디스카운트(할인) 요인이 해소되고 있다"며 "대림산업에 대한 투자 매력이 현실화되고 있는 것으로 보여 건설업종 최선호주(株)로 추천한다"고 덧붙였다.

박희진 한경닷컴 기자 hotimpact@hankyung.com