주가급등후 첫 리포트..."에코프로비엠 목표가 31만원"

다올證, 에코프로비엠 현 주가 감안한 보고서 발간
전혜영 연구원 "니켈가 하락에도 전기차 출하량 증가"
유진證 "POSCO홀딩스 목표가 44→50만원"

17일 국내 증시에서 2차전지 관련주 강세가 눈에 띈다. 이날 증권가에서는 에코프로비엠에 대한 목표주가를 기존보다 두 배 올려 제시한 보고서가 나와 역시 눈길을 끌고 있다.

오전 9시 14분 현재 POSCO홀딩스가 전거래일보다 4.92% 급등한 46만9천원에 거래되고 있으며, 에코프로비엠 주가는 보합인 28만1,500원 선이다. 에코프로는 1.21% 오르며 다시 100만원을 돌파했다.

전혜영 다올투자증권 연구원은 에코프로비엠에 대해 3분기 실적 개선이 기대된다며 목표주가를 17만원에서 31만원으로 제시했다. 에코프로 그룹주의 주가 급등 이후 증권가 분석이 자취를 감춘 상황에서 목표가를 현 주가보다 높은 목표가가 나온 것이다.

그는 "출하량과 판가 하락 등으로 2분기 매출과 영업이익 모두 컨센서스를 하회했다"며 "3분기에도 니켈 가격 하락으로 본격적인 판가 하락이 예상되지만 전기차(EV)에 대한 출하량이 2분기 대비 20% 증가할 것으로 기대한다"고 설명했다.

또한 올해 3분기 매출액은 2조2천억원, 영업이익은 1,639억원으로 2분기 대비 각각 15.1%, 43% 증가할 것으로 예상했다.

전 연구원은 다만 "가파른 실적 개선과 2028년 양극재 생산 능력(CAPA) 증설 계획에 대한 기대감이 주가에 선반영돼 있다"며 현 주가 대비 상승 여력을 고려해 투자 의견은 '매수'에서 '보유'로 하향했다.

한편 이날 리튬 사업으로 확대, 2차전지 대장주로 자리매김중인 포스코홀딩스에 대한 보고서도 나왔다.

이유진 유진투자증권 연구원은 포스코홀딩스의 리튬 사업 수익성을 추정한 보고서를 내고 목표주가를 기존 44만원에서 50만원으로 올려 잡았다.

그는 수산화리튬 가격이 1t(톤)당 3만달러, 원/달러 환율은 1,235원을 가정해 2026년 포스코홀딩스 리튬 관련 매출액은 6조1,870억원에 이를 것으로 내다봤다.

또 이를 감안한 포스코홀딩스의 올해 2분기 연결 기준 매출액은 19조5천억원, 영업이익은 1조3천억원을 기록할 것으로 예상했다.


유주안기자 jayou@wowtv.co.kr