[마켓PRO] Today's Pick : "네이버, 웹툰 엔터 나스닥 증권신고서 제출 완료"

※Today's Pick은 매일아침 여의도 애널리스트들이 발간한 종목분석 보고서 중 투자의견 및 목표주가가 변경된 종목을 위주로 한국경제 기자들이 핵심 내용을 간추려 전달합니다.

👀주목할 만한 보고서📈📉📋

네이버 -"웹툰 엔터 나스닥 증권신고서 제출 완료"

📋 목표주가 : 26만원(유지) / 현재주가 : 17만200원
투자의견 : 매수(유지) / 하나증권

[체크 포인트]
-네이버의 자회사 웹툰 엔터테인먼트가 5월 31일 미국 나스닥 IPO를 목표로 증권신고서(S-1)을 제출.
-남은 단계는 미국 증권거래위원회(SEC) 검토, S-1/A 제출, 로드쇼, 그리고 상장.
-현재 글로벌 시장에서는 30억~40억 달러로 기업 가치를 예상하고 있음.
-트래픽, 탑라인 성장 둔화되는 흐름. IP 콘텐츠가 더욱 중요해진 시점.

한국콜마 -"수주 급증+수출 고객사 집중"

📋목표주가 : 7만5000원→8만원(상향) / 현재주가 : 6만4300원
투자의견 : 매수(유지) / 하나증권

[체크 포인트]
-전년도 2분기 사상 최대 실적 기록했는데, 이를 상회하는 실적 달성 기대.
-수주 증가율은 전년동기비 약 40% 수준 성장.
-올해 실적은 연결 매출 2.5조원(YoY +15%), 영업이익 2천억원(51%) 전망.
-현재 세종 1공장 확장 공사 진행 중, 11월 완공될 경우 CAPA는 더욱 확장될 예정.

리가켐바이오 -"Trop2 ADCs 파이프라인 업데이트"

📋목표주가 : 9만2000원(유지) / 현재주가 : 6만3700원
투자의견 : 매수(유지) / 유진투자증권

[체크 포인트]
-대표 파이프라인 LCB84: Trop2 ADC, 2023년 12월 J&J에게 기술이전. 계약규모는 $1.72bn(국내 최대).
-LCB84 임상 1상 결과는 2025년 상반기 확인 가능할 것으로 예상됨.
-2024 ASCO에서 경쟁 파이프라인 3개의 임상 중간 결과 발표.
-① 트로델비: 2020년 출시된 first-in-class ADC, 비소세포폐암과 요로상피세포암에서 단독요법으로 효능 입증 실패, 키트루다 병용요법으로 임상 진행 중.
-② DATO-Dxd: 유방암 적응증에 대한 FDA 승인 여부는 2025년 말 결정될 예정, 비소세포폐암 단독요법에서 유효성 입증 실패, 키트루다 병용요법으로 임상 진행 중.
-③ MK-2870: 키트루다 병용요법으로 삼중음성 유방암 치료제(1차)로 임상 3상 진행 중. 중간 결과에서 mPFS 기준 높은 유효성 발표.

HL홀딩스 -"새로운 주가반등 시나리오를 그리며"

📋 목표주가 : 4만5000원→5만원(상향) / 현재주가 : 3만4350원
투자의견 : 매수(유지) / 다올투자증권

[체크 포인트]
-HL만도의 중국사업 호조 가능성이 부각. 연간 영업이익률 가이던스인 4.0% 상회할 가능성.
-자체사업은 연간 1.1조원 규모의 매출 발생할 예정. 올해 영업이익률은 2.2% 예상됨.
-올해 1분기를 저점으로 영업이익률은 빠르게 개선돼 2027년에는 4% 수준 영업이익률 예상.
-자체사업은 올해 2분기부터 아프리카 매출 증가, 인도와 멕스코 JV설립효과로 마진 정상화 기대.

진에어- "이제는 성장하는 소비재"

📉 목표주가 :1만7000원→2만원(상향) / 현재주가 : 1만2160원
투자의견 : 매수(유지) / 한국투자증권

[체크 포인트]
-LCC업종은 역대급 이익 성장을 이어가고 있음에도 관성적인 피크아웃 우려로 인해 지나치게 소외됨.
-이제 항공사 실적은 금리, 환율 등 대외경기 요인보다 해외여행 수요에 더 영향받는 분위기.
-국제선 여객 시장은 경기 사이클을 타는게 아닌 소비패턴 변화와 맞물려 구조적으로 성장가능.
-항공권 가격이 팬데믹 이전보다 30% 이상 높은게 왜곡이 아니라, 새로운 기준으로 받아들여야 함.

전효성 기자 zeon@hankyung.com