KTF,실적개선 모멘텀 확인 필요-하나

4일 하나증권 김장원 연구원은 KTF에 대해 올 하반기 이동통신서비스 3사의 경쟁 자제로 마케팅 비용이 감소할 것으로 예상되나 현재 업계 상황을 고려할 때 비용감소는 제한적 수준에 그칠 가능성도 크다고 판단했다.

이에 따라 수익개선 모멘텀을 확인하는 것이 바람직하다고 판단하고 기존 시장수익률 의견과 목표가 2만3,300원 유지.

2분기 실적은 가입자 증가에 따른 매출 성장세가 지속됐지만 마케팅 비용으로 수익성은 떨어졌다고 평가한 가운데 3분기는 번호이동성 제도 노출로 매출은 전기대비 감소하겠지만 수익성은 비용 절감으로 개선될 것으로 내다봤다.

한경닷컴 김희수 기자 hskim@hankyung.com