"대봉엘에스, 지난해 4분기 실적 개선 기대"-이베스트

이베스트투자증권은 16일 대봉엘에스에 대해 지난해 4분기 실적 개선이 기대된다며 '매수' 추천했다. 목표주가 1만9700원은 유지했다.

최주홍 연구원은 "대봉엘에스는 4분기 매출 178억원과 영업이익 28억원을 올릴 것으로 추정된다"며 "이는 2015년 동기보다 각각 14.5%, 14.7% 증가한 수치"라고 말했다.

최 연구원은 "호흡기, 고혈압 부문 원료의약품의 제품믹스가 개선된 것이 주요인"이라며 "천연소재 비중이 증가한 점도 실적을 끌어올리고 있다"고 설명했다.

천연소재는 수익성이 높아 비중이 확대될수록 실적 개선이 가능하다는 것이 최 연구원 판단이다. 대봉엘에스는 지난해 천연소재 비중이 약 40%로 2015년 30% 가량에서 크게 상승했다.

그는 "천연소재 비중 증가는 증설 효과와 300여개 고객사의 꾸준한 소요 때문"이라며 "연결 자회사인 P&K피부임상연구센터(지분율 83.3%)의 견조한 실적 개선도 기대 요인"이라고 덧붙였다.

박상재 한경닷컴 기자 sangjae@hankyung.com