토스發 메기효과 2금융권까지…대출금리 인상 '발목'

중금리대출 경쟁에 금리 하락세
저축은행·카드론 금리 모두 하락
경쟁 심화될 경우 건전성 우려도

연일 대출금리 인상 소식이 들려오면서 금융소비자들의 부담 역시 커지고 있습니다. 결국 은행권 평균 대출금리는 4%를 넘어서기도 했습니다. 그런데 은행과 달리 대출금리가 오히려 낮아지는 '역주행' 현상이 나타나고 있는 경우도 있는데, 과연 어떤 이유 때문인 지 취재기자와 직접 이야기 나눠보겠습니다.

경제부 장슬기 기자 나와있습니다. 장 기자, 요즘 같은 금리 인상기에 금리가 오히려 낮아지는 업권이 있습니까?



네 있습니다. 바로 저축은행과 카드업권입니다.

저축은행 대출과 카드사의 대출, 즉 카드론 금리가 낮아지고 있다는 말인가요?

네 맞습니다. 은행 대출금리는 가파르게 오름세를 보이면서 지난 달 평균 4%를 넘겼습니다. 특히 신용대출 금리 상승폭은 더 커서 4월말 기준으로 5.62%를 나타냅니다.

그런데 은행 대출금리가 8년여만에 최고치를 찍은 것과 달리 저축은행 대출금리와 카드론 금리는 오히려 낮아지고 있습니다. 저축은행은 전월보다 대출 평균금리가 0.03%p 낮아졌고, 카드론도 0.28%p나 떨어졌습니다.

모든 시장금리가 오르고 있는데, 2금융권 대출금리만 낮아지는 이유가 있습니까?



바로 중금리대출 경쟁때문입니다. 중금리대출은 주로 10% 안팎의 금리를 의미하는데요. 은행에서 돈을 빌리기에는 신용도가 낮지만, 그렇다고 고금리를 적용받기에는 신용도가 상대적으로 높은 중신용자들을 대상으로 한 대출을 의미합니다.

일반적으로 은행에서 대출을 받지 못하거나 한도가 많이 나오지 않는 사람들이 2금융권을 찾습니다. 대표적인 게 저축은행, 그리고 정말 급전이 필요할 때는 카드론까지 사용하게 되죠. 기존에는 저축은행이나 카드사들도 시장금리가 오르면 이 흐름에 따라 금리를 같이 올렸는데, 지금은 새로운 경쟁자가 생기면서 이전처럼 금리를 올릴 수 없는 상황이 됐습니다.



금융권의 새로운 경쟁자라고 하면, 카카오뱅크와 같은 인터넷은행들 아닙니까?



네 맞습니다. 카카오뱅크나 토스뱅크 등 인터넷은행들은 당초 설립 목적 중 하나가 '중금리대출 활성화'였습니다. 쉽게 설명을 드리면, 10% 안 쪽 금리의 대출은 시중은행들이 취급을 했고, 10% 초반부터 중후반까지 저축은행이나 카드사들이 취급을 해왔는데, 이 중금리 시장에 새로운 경쟁자, 인터넷은행들이 뛰어든 겁니다.

특히 카카오뱅크와 토스뱅크는 중저신용자들을 대상으로 첫 달 이자지원 마케팅을 진행하거나, 자체 개발한 신용평가모형을 접목시키면서 고객들의 실질소득을 분석하고, 대출금리를 싸게 해주면서 고객 끌어오기에 나섰습니다.



인터넷은행들이 중금리대출시장에 이렇게 공격적인 모습을 보이는 이유가 있을까요?



지난해 인터넷은행들은 중저신용자 대출 비중을 목표치에 맞추지 못 하면서 설립취지가 무색해졌다는 비판을 받기도 했습니다. 특히 이 목표치를 달성하지 못하면 신시장 진출 제한이라던가 금융당국의 패널티를 받을 수도 있기 때문입니다.

때문에 인터넷은행들은 올해 특히 더 공격적으로 중금리대출 시장 확대에 나선 모습입니다. 대표적인 사례는 토스뱅크입니다. 조금 전에 언급했듯이 자체 신용평가모델을 활용한 토스뱅크는 인터넷은행 최초로 중저신용대출 비중을 35%까지 끌어올렸습니다. 금액으로는 총 1조4,185억 원 규모입니다.



저축은행이나 카드사 입장에선 마음이 조급할 수밖에 없겠네요.



네, 인터넷은행들이 금리를 낮춰서까지 중금리 고객을 끌어오고 있기 때문에 저축은행과 카드사들이 대출금리를 마냥 올릴 수 없는 상황입니다. 시장금리 흐름에 따라 대출금리를 인상하면, 현재 중저신용자들을 대상으로 공격적으로 금리 마케팅을 하고 있는 인터넷은행들에게 고객을 빼앗길 수밖에 없기 때문입니다.

특히 인터넷은행은 1금융권에 해당되고, 저축은행과 카드사들은 2금융권인 만큼 대출을 받았을 때 신용도에 미치는 영향도 다르기 때문에 경쟁력을 갖출 수 있는 부분은 결국 금리인 겁니다.



그렇다고 금리까지 낮춰가면서 대출을 해주는 건 건전성 차원에서 문제가 있지 않습니까?



네 그렇죠. 하지만 10% 안팎의 금리를 적용받는 중신용자들은 사실 2금융권에선 우량고객에 해당됩니다. 10% 후반대 대출을 받는 저신용자들보다는 상대적으로 신용도가 좋은, 부실이 낮은 채권일 수밖에 없습니다.

때문에 오히려 건전성 차원에서도 이들을 선점하기 위해 금리 경쟁력을 갖추는 것이 불가피한 상황인 겁니다.



중금리대출시장의 금리 경쟁이 소비자 입장에선 어쨋든 금리가 낮아지는 효과를 볼 수 있어 긍정적일 것 같은데, 금리 역행이 주는 부작용은 없나요?



방금 말씀하신대로 만약 이런 현상이 장기화된다면 부실이나 수익성 우려가 있을 수 있다는 지적이 나오고 있습니다. 기준금리와 시장금리는 계속해서 오르는데, 일부 업권만 역행해서 대출금리를 내린다면 당연히 충당금 부담이 높아지고 역마진 우려까지 나올 수 있습니다.

특히 수신 기능이 없는 카드사의 경우에는 채권을 통해 자금을 조달하는 구조인데, 조달 금리 역시 꾸준히 오르고 있습니다. 이렇게 되면 당연히 금리마진이 줄어들 수밖에 없겠죠.



그렇다면 이런 금리 역주행 현상이 길게 가지는 않을 것으로 관측되겠네요.



네. 특히 올 하반기에도 추가적인 금리 인상이 점쳐지고 있는 만큼 이런 움직임이 장기적으로 이어지기는 힘들 것이란 전망이 나옵니다. 결국 금융사들은 신사업 추진이라던가 또 다른 수익원 창출을 해내야겠죠.

게다가 금융사들이 상대적으로 신용도가 높은 우량고객을 중심으로 금리 인하 같은 마케팅을 계속 펼치다보면 상대적으로 신용도가 아주 낮은 저신용자의 경우에는 오히려 대출문턱이 더 높아지는 역효과도 나타날 수 있다는 우려가 나오고 있습니다.



장 기자, 잘 들었습니다.

장슬기기자 jsk9831@wowtv.co.kr