美 신용등급 내린 피치…이번엔 대형은행에 경고

"고금리 따른 수익성 악화"
은행 '영업환경' 등급 하향
개별 은행도 재조정 위험

글로벌 신용평가사 피치가 미국 은행 산업의 신용등급을 강등하면서 개별 은행의 등급도 재조정될 위험에 처했다.

크리스 울프 피치 애널리스트는 15일(현지시간) CNBC와의 인터뷰에서 지난 6월 은행업계의 ‘영업환경’ 등급을 ‘AA’에서 ‘AA-’로 낮췄다고 밝혔다. 특히 고금리에 따른 수익성 악화로 추가 하향 조정될 가능성이 있다고 덧붙였다. 피치가 은행 산업의 신용등급을 낮추긴 했지만 개별 은행의 신용등급은 크게 변하지 않아 6월 당시에는 주목받지 못했다. 하지만 미국 중앙은행(Fed)이 예상보다 고금리 정책을 오랫동안 지속하면 업계 수익이 압박받을 수 있어 추가 하향 가능성이 커졌다고 울프 애널리스트는 설명했다.

시장에서 걱정하는 것은 은행업계 신용등급이 AA-에서 A+로 한 단계 더 강등되는 것이다. JP모간체이스와 뱅크오브아메리카의 신용등급은 AA-로, 업계 전체 신용등급이 A+로 떨어지면 이들 은행의 등급도 내려갈 수밖에 없다. 개별 은행이 업계 전체 신용등급을 넘어설 수 없기 때문이다. 은행업계 신용등급이 A+로 떨어지는 순간 JP모간과 뱅크오브아메리카를 포함해 70곳이 넘는 미국 은행이 신용등급 재평가를 받아야 한다.

게다가 JP모간 같은 대형은행의 등급이 강등되면 최소한 모든 동종 기관의 등급 하향 조정을 고려해야 하므로 일부 취약한 은행은 투자부적격 등급으로 떨어질 수 있다고 울프 애널리스트는 우려했다.

피치는 1일 미국의 국가신용등급을 ‘AAA’에서 ‘AA+’로 전격 강등했다. 무디스는 7일 미국 중소은행 10곳의 신용등급을 하향 조정하고 US뱅코프, BNY멜론은행, 스테이트스트리트, 트루이스트파이낸셜 등 대형은행 등급도 강등할 수 있다고 경고해 시장이 요동쳤다.

이날 미국 증시에서 은행주는 이 같은 피치의 경고와 함께 엄격한 규제 가능성 등으로 인해 일제히 하락했다. JP모간은 전날보다 2.55% 떨어진 150.83달러에, 뱅크오브아메리카는 3.20% 하락한 29.94달러에 장을 마감했다.

뉴욕=박신영 특파원 nyusos@hankyung.com