한국자산관리공사, 부실채권·카드대란 등 경제위기마다 '구원투수'…민관과 공동으로 펀드 조성…시장 유동성 공급

IMF 외환위기 극복 전담 역할
ABS 발행 등 선진화 기법 도입
부실채권 인수 등 '마중물' 역할

권남주 자산관리공사(캠코) 사장이 부실채권 인수를 통한 금융시장 안정화 계획을 설명하고 있다. 캠코 제공

코로나 19 이후 장기간 지속된 고금리·고물가로 경제주체들의 빚부담이 커지면서 덩달아 금융회사들이 보유한 부실채권 규모가 증가하는 추세다. 은행권 및 비은행권의 고정이하여신 비율이 2023년 말 보다 상승하면서 금융 시장의 불안도 커지고 있다. 이에 따라 금융회사는 자산건전성 확보를 위해 부실채권을 적극적으로 매각하고 있는데, 이런 채권을 인수하는 주요한 매수자 중 하나가 한국자산관리공사(캠코)다.

올해 창립 62주년을 맞이한 캠코는 국가 경제 위기시마다 위기 극복을 위한 정부 정책을 차질 없이 수행하며 국가 경제를 든든히 뒷받침하고 있다. 캠코는 1962년 산업은행의 부실채권을 전문적으로 정리하는 목적으로 ‘성업공사’라는 이름으로 설립됐다. 은행의 부실자산을 위탁받아 정리하던 캠코는 1997년 IMF 외환위기 당시 정부로부터 위기를 극복할 전담기구로 지목됐다. 정부는 신속하고 효율적인 부실채권 정리를 위해 캠코에 ‘부실채권정리기금’을 설치했다.

캠코는 부실채권정리기금 재원을 바탕으로 1997~2002년 총 39조2221억원을 투입해 180여개 금융회사의 총 111조6497억 원 규모의 금융회사 부실채권을 인수했다. 캠코는 채무조정, 국제입찰, ABS(자산유동화증권) 발행 및 CRC(기업구조조정전문회사) 등 합작투자회사 설립, M&A(경영권매각) 등 다양한 선진 정리방식을 도입했다. 이를 통해 투입자금 대비 7조7347억원을 초과하는 46조9568억원을 회수했다.

캠코는 2000년 대 초반에 발생한 카드대란 극복의 히든카드로 활약했다. 신용카드사 부실채권 6조4602억원을 인수해 신용카드사에 유동성을 공급했으며 금융채무 불이행자에게는 신용회복의 기회를 제공했다. 2008년 글로벌 금융위기에는 부실의 확산을 사전에 차단하기 위해 저축은행 프로젝트 파이낸싱(PF) 대출채권을 인수하면서 ‘부실채권 정리 전담기관’으로서의 기반을 갖추게 됐다.

캠코는 최근 급등하는 금융회사 연체율 등 금융시장 안정성이 우려되는 상황에서 직접적으로 부실채권을 매입하거나 펀드에 출·투자해 간접적으로 부실채권을 인수하는 등 다양한 방법으로 부실 확산을 방지하기 위해 노력하고 있다. 캠코는 자체 재원을 통해 부실채권을 적기에 인수하는 것과 더불어 부실채권 시장에 민간투자를 유치해 펀드를 조성했다. 대표적으로는 지난 해 뱅크런 사태 등으로 자산건전성에 큰 우려를 낳았던 새마을금고의 채권 인수를 위해 총 6000억원 규모의 ‘새마을금고 금융안정지원펀드’를 조성하고 신속하게 유동성을 공급했다.

또한 장기간 지속된 부동산경기 침체로 인해 부실화된 PF 사업장의 확산을 막기 위해 지난해 6월 PF사업장 정상화 지원펀드를 출범시켰다. 캠코 재원 5000억원과 민간자금 6000억원을 유치해 1조1000억원 규모의 펀드를 조성했다.

이처럼 캠코는 단독 재원으로 부실채권을 매입하는 것을 넘어서 민간과 함께 조성한 펀드를 통해 시장 매각수요에 적기에 대응하고 있다. 캠코에서 출·투자한 공적자금과 민간자금이 함께 투입된 민관 공동펀드를 통해 보다 효율적으로 시장에 유동성을 공급하겠다는 취지다. 향후 부실채권 공급이 지속적으로 증가할 것으로 예상되는 만큼 민간과 매칭하는 펀드를 통해 잠재적인 민간 수요를 발굴하고 부실채권 투자의 마중물 역할을 할 것으로 기대하고 있다.

권남주 캠코 사장은 “캠코는 국가 경제 위기 때마다 부실채권을 적극적으로 인수해 금융회사의 자산건전성 회복을 지원하고, 적기에 유동성을 공급해왔다”며 “앞으로도 캠코는부실채권 시장의 잠재 수요를 적극적으로 발굴하고 민간 투자에 마중물 역할을 통해 우리 경제의 안정을 이끌어 나갈 것”이라고 강조했다.

최한종 기자 onebell@hankyung.com